Risque et taille de position
Calculateur de drawdown : le gain nécessaire pour récupérer
Saisissez un drawdown pour voir le gain nécessaire pour revenir au sommet et, avec un rendement mensuel moyen, le nombre de mois que cela prend. Un second bloc montre la profondeur d’une série de pertes selon votre risque par trade.
Calculateur de drawdown et de récupération
- Gain nécessaire pour récupérer
- +33,33 %
- pour revenir au sommet après un drawdown de 25,0 %
- Durée de récupération
- 15 mois (environ 1,2 ans)
L’effet d’une série de pertes sur le compte
10 pertes d’affilée à 2,0 % du solde courant font baisser le compte de 18,29 % ; il lui faut ensuite +22,39 % pour récupérer.
| Drawdown | Gain nécessaire |
|---|---|
| −5 % | +5,3 % |
| −10 % | +11,1 % |
| −20 % | +25,0 % |
| −25 % | +33,3 % |
| −30 % | +42,9 % |
| −40 % | +66,7 % |
| −50 % | +100,0 % |
| −60 % | +150,0 % |
| −75 % | +300,0 % |
| −90 % | +900,0 % |
Pertes et gains se composent : chaque point perdu demande plus d’un point pour être regagné. La durée suppose le même rendement chaque mois, ce que le trading réel ne donne jamais.
Le calculateur fonctionne dans votre navigateur. Rien de ce que vous saisissez n’est enregistré ni envoyé.
Outil éducatif, pas un conseil financier. Les résultats reflètent uniquement les chiffres que vous saisissez et ne disent rien des rendements futurs. Le trading comporte un risque de perte important.
Comment utiliser le calculateur de drawdown
- Saisissez le drawdown : l’écart entre le compte et son plus haut, en pourcentage.
- Lisez le gain nécessaire pour récupérer. Il est toujours supérieur à la perte, et l’écart se creuse vite au-delà de 20 à 30 %.
- Ajoutez un rendement mensuel moyen si vous le souhaitez, pour estimer le nombre de mois de récupération à ce rythme.
- Dans le second bloc, saisissez votre risque par trade et un nombre de pertes d’affilée pour voir jusqu’où une série perdante ordinaire fait baisser le compte.
- Servez-vous du résultat pour fixer votre risque par trade avant la série, avec le calculateur de taille de position pour chaque trade.
Les formules du drawdown en clair
Une perte réduit la base à partir de laquelle on récupère. Après une perte de 50 %, 10 000 $ deviennent 5 000 $, et revenir à 10 000 $ exige un gain de 100 % sur ce qui reste. En général, le gain nécessaire vaut 1 divisé par ce qui reste, moins 1.
Une série de pertes se compose de la même façon. Risquer une part fixe du solde courant rend chaque perte un peu plus petite en dollars : 10 pertes à 2 % coûtent 18,29 %, pas 20 %. La durée suppose un rendement mensuel constant et composé ; c’est un chiffre de planification, pas une prévision.
Gain nécessaire = 1 ÷ (1 − drawdown) − 1
Mois de récupération = ln(1 ÷ (1 − drawdown)) ÷ ln(1 + rendement mensuel)
Drawdown après n pertes d’affilée = 1 − (1 − risque par trade)^n
Exemple chiffré
Un compte a culminé à 20 000 $ et vaut aujourd’hui 15 000 $ : un drawdown de 25 %.
- Gain nécessaire : 1 ÷ 0,75 − 1 = 33,33 %. 15 000 $ × 1,3333 = 20 000 $.
- À 2 % par mois en moyenne : ln(1 ÷ 0,75) ÷ ln(1,02) = 14,53, soit environ 15 mois, un peu plus d’un an.
- Un drawdown de 50 % exigerait un gain de 100 %, et un drawdown de 75 % un gain de 300 %.
- Série perdante : 10 pertes d’affilée à 2 % du solde font baisser le compte de 18,29 %, qui doit ensuite gagner 22,39 %. À 5 % par trade, la même série coûte 40,13 % et exige 67,02 % pour récupérer.
Questions
Pourquoi une perte de 50 % exige-t-elle un gain de 100 % ?
Parce que le gain se mesure sur un solde plus petit. La moitié de 10 000 $, c’est 5 000 $, et 5 000 $ doivent doubler pour revenir à 10 000 $. Plus le drawdown est profond, plus le gain nécessaire grimpe vite : limiter les pertes compte davantage que chercher de gros gains. La leçon sur la gestion du risque s’appuie sur cette idée.
Quel drawdown est normal pour un trader ?
Il n’y a pas de chiffre standard, mais des séries de 8 à 12 pertes arrivent à des stratégies saines sur quelques centaines de trades. Dimensionnez chaque trade pour qu’une telle série laisse un drawdown que vous supportez sans changer de plan, souvent entre 10 et 20 % du compte.
Quelle différence entre un drawdown et une perte ?
Une perte concerne un trade. Un drawdown est la baisse de tout le compte depuis son plus haut jusqu’à son point le plus bas avant un nouveau sommet, sur de nombreux trades. Le drawdown maximal est la plus profonde de ces baisses sur une période.
Comment réduire les drawdowns ?
Risquez une plus petite part du compte par trade, plafonnez le risque pris sur des positions corrélées en même temps, et arrêtez de trader pour la journée ou la semaine après une perte fixée. Le calculateur de risque de ruine montre comment le risque par trade change la probabilité d’un drawdown profond.
UpTickFlow est notre produit. Ces guides sont pédagogiques et ne constituent pas un conseil financier. Le trading comporte un risque important de perte.