Riesgo y tamaño de posición
Calculadora de drawdown: la ganancia necesaria para recuperarte
Ingresa un drawdown para ver el porcentaje de ganancia necesario para volver al máximo y, con una rentabilidad mensual promedio, cuántos meses lleva. Un segundo bloque muestra hasta dónde baja la cuenta una racha de pérdidas con tu riesgo por operación.
Calculadora de drawdown y recuperación
- Ganancia necesaria para recuperar
- +33.33%
- para volver al máximo tras un drawdown del 25.0%
- Tiempo de recuperación
- 15 meses (unos 1.2 años)
Lo que una racha de pérdidas le hace a la cuenta
10 pérdidas seguidas al 2.0% del saldo actual dejan la cuenta en 18.29%, y luego necesita +22.39% para recuperarse.
| Drawdown | Ganancia necesaria |
|---|---|
| −5% | +5.3% |
| −10% | +11.1% |
| −20% | +25.0% |
| −25% | +33.3% |
| −30% | +42.9% |
| −40% | +66.7% |
| −50% | +100.0% |
| −60% | +150.0% |
| −75% | +300.0% |
| −90% | +900.0% |
Pérdidas y ganancias se componen: cada punto perdido exige más de un punto para recuperarse. El tiempo supone la misma rentabilidad cada mes, algo que el trading real nunca da.
La calculadora funciona en tu navegador. Nada de lo que escribes se guarda ni se envía a ninguna parte.
Herramienta educativa, no asesoría financiera. Los resultados solo reflejan los números que ingresas y no dicen nada sobre rendimientos futuros. Operar conlleva un riesgo sustancial de pérdida.
Cómo usar la calculadora de drawdown
- Ingresa el drawdown: cuánto está la cuenta por debajo de su máximo, en porcentaje.
- Lee la ganancia necesaria para recuperarte. Siempre es mayor que la pérdida, y la diferencia crece rápido pasado el 20–30%.
- Agrega una rentabilidad mensual promedio, si quieres, para ver más o menos cuántos meses lleva la recuperación a ese ritmo.
- En el segundo bloque, ingresa tu riesgo por operación y un número de pérdidas seguidas para ver cuánto baja la cuenta una racha perdedora normal.
- Usa el resultado para fijar tu riesgo por operación antes de que llegue la racha, con la calculadora de tamaño de posición en cada operación.
Las fórmulas del drawdown en palabras sencillas
Una pérdida achica la base desde la que te recuperas. Tras perder el 50%, US$10,000 se vuelven US$5,000, y volver a US$10,000 exige una ganancia del 100% sobre lo que queda. En general, la ganancia necesaria es 1 dividido entre lo que queda, menos 1.
Una racha de pérdidas se compone igual. Arriesgar una parte fija del saldo actual hace que cada pérdida sea algo menor en dólares, así que 10 pérdidas al 2% cuestan un 18.29%, no un 20%. El tiempo supone una rentabilidad mensual constante y compuesta: es un número para planear, no un pronóstico.
Ganancia necesaria = 1 ÷ (1 − drawdown) − 1
Meses para recuperar = ln(1 ÷ (1 − drawdown)) ÷ ln(1 + rentabilidad mensual)
Drawdown tras n pérdidas seguidas = 1 − (1 − riesgo por operación)^n
Ejemplo resuelto
Una cuenta llegó a US$20,000 y ahora vale US$15,000: un drawdown del 25%.
- Ganancia necesaria: 1 ÷ 0.75 − 1 = 33.33%. US$15,000 × 1.3333 = US$20,000.
- Con un 2% mensual promedio: ln(1 ÷ 0.75) ÷ ln(1.02) = 14.53, unos 15 meses, algo más de un año.
- Un drawdown del 50% exigiría una ganancia del 100%, y uno del 75%, una del 300%.
- Racha perdedora: 10 pérdidas seguidas al 2% del saldo dejan la cuenta un 18.29% abajo, y luego necesita ganar un 22.39%. Al 5% por operación, la misma racha cuesta un 40.13% y exige un 67.02% para recuperarse.
Preguntas
¿Por qué una pérdida del 50% exige una ganancia del 100%?
Porque la ganancia se mide sobre un saldo menor. La mitad de US$10,000 son US$5,000, y US$5,000 tienen que duplicarse para volver a US$10,000. Cuanto más profundo el drawdown, más rápido crece la ganancia necesaria; por eso limitar las pérdidas importa más que buscar grandes ganancias. La lección de gestión del riesgo parte de esta idea.
¿Qué drawdown es normal para un trader?
No hay una cifra estándar, pero rachas de 8 a 12 pérdidas les pasan a estrategias sanas en unos cientos de operaciones. Dimensiona cada operación para que una racha así deje un drawdown que puedas aguantar sin cambiar el plan, a menudo entre el 10% y el 20% de la cuenta.
¿En qué se diferencia un drawdown de una pérdida?
Una pérdida es una operación. Un drawdown es la caída de toda la cuenta desde su máximo hasta su punto más bajo antes de un nuevo máximo, a lo largo de muchas operaciones. El drawdown máximo es la más profunda de esas caídas en un periodo.
¿Cómo reduzco los drawdowns?
Arriesga una parte menor de la cuenta por operación, limita el riesgo en posiciones correlacionadas al mismo tiempo y deja de operar el día o la semana tras una pérdida fijada. La calculadora de riesgo de ruina muestra cómo el riesgo por operación cambia la probabilidad de un drawdown profundo.
UpTickFlow es nuestro producto. Estas guías son educativas y no constituyen asesoría financiera. Operar conlleva un riesgo sustancial de pérdida.