استراتيجية الشمعة الداخلية (Inside Bar): الدخول ووقف الخسارة والأهداف

ما هي الشمعة الداخلية؟ الشمعة الأم والشمعة الداخلية

يتكوّن النموذج من شمعتين. الشمعة الأم هي الأولى الأكبر، والشمعة الداخلية هي التالية بقمة أدنى وقاع أعلى. يقبل بعض المتداولين قمة أو قاعاً متساويين، ويشترط الأكثر تشدداً أن تقع الداخلية ضمن جسم الأم. اختر قاعدة واحدة والتزم بها.

لون الشمعتين لا يهم، المهم هو الانكماش. شمعة كبيرة تليها شمعة صغيرة داخلها تقول إن السوق توقف مؤقتاً. وشمعتان داخليتان أو أكثر متتاليتين ضمن الأم نفسها تعنيان التفافاً أضيق. وفي كل الحالات، قمة الأم وقاعها هما المستويان اللذان يحسمان الصفقة.

الشمعة الداخلية مقابل الهارامي: ما الفرق؟

الهارامي هو النسخة الشمعية للفكرة نفسها، لكنه يقارن الأجسام: جسم صغير داخل جسم كبير، والذيول حرّة في الخروج. أما الشمعة الداخلية فتقارن المدى كله بذيوله وتتجاهل الأجسام. وقد يكون زوج الشموع الاثنين معاً، أو أحدهما، أو لا شيء منهما، كما يُظهر الرسم.

والفرق مهم للوقف. فالشمعة الصغيرة في الهارامي قد تخرج بذيلها عن الشمعة الأولى، فلا تكون أطراف النموذج دائماً أطراف الشمعة الأولى؛ أما الشمعة الداخلية فحدودها دائماً قمة الأم وقاعها.

أين تنجح الشمعة الداخلية أكثر

على شارت 5 دقائق مزدحم تظهر الشموع الداخلية عشرات المرات يومياً، وأغلبها لا يعني شيئاً. فلترها:

• مع الاتجاه: شمعة داخلية بعد تصحيح في اتجاه صاعد، تُتداول على الكسر الصاعد. اقرأ الاتجاه على فريم أكبر، كما في هيكل السوق.
• عند مستوى: تختبر الأم دعماً أو الـVWAP أو قمة أمس وتصمد الداخلية عنده، كما في روتين مستويات المضاربة اليومية.
• ضيقة: شمعة داخلية صغيرة في عمق أم كبيرة توقّف أوضح من شمعة تكاد تساويها.
• لا في منتصف نطاق عرضي، ولا في هدوء الظهيرة، ولا قبل أخبار مجدولة مباشرةً.

الدخول: كسر الشمعة الأم

هناك ثلاثة زنادات شائعة. أمر شراء معلّق (Buy Stop) فوق قمة الأم ببضعة سنتات يُنفَّذ فور الكسر: أبكر دخول، وأكثرها وقوعاً في الكسرات الكاذبة. وانتظار إغلاق شمعة فوق القمة يؤكد الكسر لكنه يدفع سعراً أسوأ. أما أمر الشراء المعلّق فوق قمة الشمعة الداخلية نفسها فهو الأكثر جرأة، بتأكيد أقل.

وفي البيع اعكس كل شيء تحت قاع الأم. يضع بعض المتداولين أمر شراء معلّقاً وأمر بيع معلّقاً معاً ويلغون أحدهما حين يُنفَّذ الآخر، ولا يتداول آخرون إلا جهة الاتجاه، فيتخلصون من كثير من الإشارات الكاذبة مقابل تفويت بعض الحركات. ويغطي درس استراتيجية الاختراق الدخول على الاختراقات عموماً.

مكان الوقف: ثلاثة خيارات

يوضع الوقف في الجهة الأخرى من النموذج، ومكانه الدقيق يغيّر الحجم. ومع الدخول نفسه عند 36.50$ ومخاطرة ثابتة 125$، يقارن الرسم أدناه ثلاثة خيارات. والوقف الأضيق لا يعني خسارة أصغر، بل أسهماً أكثر وضربات وقف أكثر. وأياً كان اختيارك فاحسب الحجم منه بـحاسبة حجم الصفقة.

• تحت منتصف الأم، 36.27$: الأضيق، بمخاطرة 0.23$ و543 سهماً، لكن التذبذب العادي يبلغه أكثر من غيره.
• تحت قاع الشمعة الداخلية، 36.18$: بمخاطرة 0.32$ و390 سهماً، وهو الخيار الوسط الشائع.
• تحت قاع الأم، 36.08$: الأوسع والأكثر ارتباطاً بالهيكل، بمخاطرة 0.42$ و297 سهماً.

الأهداف بوحدات R

قِس الأهداف بوحدات R، أي بمضاعفات المخاطرة. الخيارات الشائعة: 2R ثابتة، أو المستوى التالي إن جاء أولاً، أو إسقاط مدى الأم من نقطة الكسر. ومع مخاطرة 0.32$ تقع 2R على بُعد 0.64$ فوق الدخول.

تحقق من المساحة قبل الدخول: إن كان المستوى التالي أقرب من نحو 1.5R فتخطَّ الصفقة. ويجني بعض المتداولين نصف المركز عند 1R وينقلون الوقف إلى سعر الدخول، فيقلّلون الخسائر الكاملة لكنهم يقلّصون الرابحة أيضاً. وأياً كان اختيارك فاختبره في سجل التداول.

الكسر الكاذب والفيكي (Fakey)

كسرات الشمعة الداخلية تفشل كثيراً. والفشل الكلاسيكي: يكسر السعر قمة الأم فيُنفَّذ أمر الشراء، ثم يغلق داخل مدى الأم مجدداً. قرّر مسبقاً أن الإغلاق داخلها ينهي الصفقة؛ فالخروج عنده يكلّف عادةً أقل من الوقف الكامل.

ثم ينظر بعض المتداولين إلى الجهة الأخرى. حين يكسر السعر أحد طرفي الأم، ثم يغلق داخلها، ثم يغلق لاحقاً بعد طرفها المقابل، يُسمّى النموذج كثيراً «الفيكي» (Fakey): فهو يُعلق متداولي الاختراق، وقد يغذّي خروجهم الحركة. ويبقى مجرد إعداد بقواعد الوقف والحجم نفسها. وراجع الاختراق الكاذب للحالة العامة.

الشمعة الداخلية على الفريمات اللحظية مقابل اليومي

على الفريم اليومي تكون الشمعة الداخلية، وتُسمّى أحياناً اليوم الداخلي (Inside Day)، أندر وأثقل وزناً: جلسة كاملة قضاها السعر داخل الجلسة السابقة. والأوقاف أوسع فتكون المراكز أصغر، وقد تقفز فجوة ليلية فوق الوقف فيُنفَّذ بعيداً عن سعره. ويستخدم المضاربون اليوميون كثيراً الشمعة الداخلية اليومية سياقاً: تصير قمتها وقاعها مستويين للجلسة التالية، وقد يبدأ كسر أيٍّ منهما يومَ اتجاه.

وعلى فريمي 5 و15 دقيقة تكثر الشموع الداخلية ويكثر ضجيجها. تجاهلها في الدقائق الأولى بعد الافتتاح حين تكون الشموع ضخمة، وفي هدوء الظهيرة حين تكون صغيرة جداً، وتأكد أن السبريد صغير مقارنةً بالوقف. ويبيّن درس أفضل فريم للمضاربة اليومية كيف يغيّر الفريم الوقف والحجم.

مثال عملي: شمعة داخلية بعد تصحيح (افتراضي)

XYZ سهم مُختلَق في اتجاه صاعد على فريم الساعة. على فريم 5 دقائق يصعد إلى قمة اليوم عند 37.20$، ثم يتراجع إلى دعم قرب 36.10$. تتكوّن شمعة أم من 36.10$ إلى 36.48$، وتبقى الشمعة التالية داخلها، من 36.20$ إلى 36.40$. وهناك مساحة فوقها: قمة اليوم على بُعد 0.70$ من الدخول المخطّط.

1. الدخول: أمر شراء معلّق عند 36.50$، فوق قمة الأم بسنتين. وتنفّذه الشمعة التالية.
2. الوقف: 36.18$، تحت قاع الشمعة الداخلية بسنتين. المخاطرة: 0.32$ للسهم.
3. الهدف: 2R، أي 36.50$ + 0.64$ = 37.14$، تحت قمة اليوم 37.20$ مباشرةً.
4. الحجم: حساب بـ25,000$ يخاطر بـ0.5% يقبل 125$؛ و125$ ÷ 0.32$ = 390 سهماً، أي نحو 14,235$ من السهم.
5. النتيجة: عند الهدف 390 × 0.64$ = 249.60$، أي +2R؛ وعند الوقف 390 × 0.32$ = 124.80$، أي −1R، مضافاً إليها التكاليف.
6. الكسر الكاذب: إن أغلقت شمعة الكسر بدلاً من ذلك داخل الأم عند 36.38$، تخرج الخطة عندها: 390 × 0.12$ = 46.80$، أي نحو −0.4R.